【中國制冷網(wǎng)】2019年前4個(gè)月，冰箱冷柜出貨規(guī)模增長3.4%，這個(gè)數(shù)據(jù)超出年初的預(yù)期，是近五年以來最大增幅。但隨著5月貿(mào)易戰(zhàn)美國方面新關(guān)稅政策驚雷落地，行業(yè)發(fā)展又蒙上了一層陰影。從當(dāng)前的排產(chǎn)來看，6、7月份冰箱冷柜行業(yè)產(chǎn)銷或?qū)⒊霈F(xiàn)不小的下降。

　　從行業(yè)發(fā)展的長周期來看，自家電下鄉(xiāng)大規(guī)模擴(kuò)張期結(jié)束后，冰箱冷柜行業(yè)發(fā)展進(jìn)入了成熟穩(wěn)定的狀態(tài)。產(chǎn)業(yè)在線數(shù)據(jù)顯示，冰箱冷柜行業(yè)的銷售規(guī)模從2011年到現(xiàn)在基本都在9500萬上下浮動(dòng)。最近五年，雖然面臨成本上升、房地產(chǎn)調(diào)控加碼、市場需求不振等眾多不利因素，但在出口的大力拉動(dòng)下，行業(yè)整體出貨又呈緩慢增長趨勢，2018年出貨規(guī)模已達(dá)近億臺。

　　2010-2019年4月中國冰箱冷柜行業(yè)銷售規(guī)模及成長趨勢

　　而現(xiàn)在內(nèi)銷疲軟疊加貿(mào)易戰(zhàn)的影響之下，這一趨勢還能否延續(xù)，行業(yè)又該如何打破當(dāng)前的困局？

　　內(nèi)需：更新?lián)Q代如何提速

　　內(nèi)銷方面，從2011年的峰值6851萬到2018年的新低5283萬，下降超過了1500萬臺，除了前期家電下鄉(xiāng)的透支，內(nèi)需疲軟更多的原因是保有量高、新增需求少且更新?lián)Q代節(jié)奏慢。

　　2010-2019年4月中國冰箱冷柜行業(yè)內(nèi)銷規(guī)模及成長趨勢

　　中國冰箱冷柜的百戶居民擁有量已經(jīng)非常接近百分百，統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2017年底城鎮(zhèn)居民的百戶擁有量已經(jīng)達(dá)到98，農(nóng)村居民的百戶擁有量已經(jīng)達(dá)到91.7。不過受中國消費(fèi)者生活習(xí)慣以及人均居住面積影響，短期內(nèi)冰箱冷柜的百戶擁有量很難超過100。城鄉(xiāng)市場空白余量空間小，加之近幾年城鎮(zhèn)化的速度繼續(xù)放緩，住宅商品房銷售增幅也不斷縮窄，都導(dǎo)致冰箱冷柜的新增需求不斷減少。

　　高保有量的市場下，冰箱冷柜的需求主要來自于更新?lián)Q代。對比日本10.9年的更換周期（做為上限）以及我國大約4.42億戶的家庭基數(shù)測算，我國家用冰箱冷柜的年更新量應(yīng)該大致在4300萬左右，如果加上小超市、便利店以及餐飲業(yè)輕商類產(chǎn)品的更新?lián)Q代，整個(gè)冰箱冷柜行業(yè)年均更新?lián)Q代量應(yīng)在4800萬左右。而目前整個(gè)行業(yè)市場規(guī)模僅為不到5300萬，除去剛需的新增需求，可以看出，冰箱冷柜的實(shí)際更新?lián)Q代速度比理論預(yù)測要緩慢很多。

　　究其原因，主要與中國目前大的經(jīng)濟(jì)環(huán)境有關(guān)，近幾年中國經(jīng)濟(jì)增長不斷趨緩，雖然人均收入不斷增長，但消費(fèi)者對大家電的更新?lián)Q代需求不強(qiáng)，且房地產(chǎn)價(jià)格的攀升導(dǎo)致消費(fèi)升級和消費(fèi)降級同時(shí)存在。具體在冰箱冷柜領(lǐng)域，可以看到在海爾卡薩帝等高端產(chǎn)品市場不斷增長的同時(shí)，TCL、上菱、康佳等價(jià)格相對低廉的高性價(jià)比產(chǎn)品又受到消費(fèi)者的歡迎，特別是在電商平臺上的節(jié)假日打折促銷中往往會(huì)熱賣。

　　隨著90、00等新一代消費(fèi)者逐漸成為市場購買主力，少做飯、多外賣的情況越來越普遍，這從近幾年餐飲業(yè)的持續(xù)增長以及外賣業(yè)務(wù)的快速發(fā)展都可以看出。年初證券行業(yè)做的家電購買意愿調(diào)查顯示，目前在冰洗空三大白電中，冰箱的消費(fèi)需求意愿已經(jīng)排在最末。

　　介于當(dāng)前的情況，冰箱冷柜企業(yè)在推進(jìn)自身產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級的同時(shí)需要更多地從行業(yè)角度考慮未來如何加速升級換代，比如引導(dǎo)消費(fèi)者接受更健康的生活方式，利用即將鋪開的5G技術(shù)打造更適合中國人使用的智能產(chǎn)品，針對不同的需求提供可以切換更多應(yīng)用模塊的細(xì)分領(lǐng)域類產(chǎn)品等。

　　出口：貿(mào)易戰(zhàn)或成拐點(diǎn)

　　與內(nèi)銷的持續(xù)下降相反，近10年冰箱冷柜的出口規(guī)模一直在不斷上升，從2010年的2581萬臺到2018年的4667萬臺，整個(gè)市場規(guī)模增長了80%，成為了這幾年拉動(dòng)行業(yè)發(fā)展的主要?jiǎng)恿Α?019年1-4月，出口增長為9.9%，如果按照這個(gè)趨勢，2019年冰箱冷柜出口有望突破5000萬臺，屆時(shí)內(nèi)外銷比重將各占半壁江山。但最近美國貿(mào)易戰(zhàn)關(guān)稅另一只靴子落地后，從企業(yè)出口訂單情況來看，6、7月出口訂單與前5月相比縮水不少。

　　2010-2019年4月中國冰箱冷柜行業(yè)出口規(guī)模及成長趨勢

 

　　去年一季度冰箱冷柜出口下滑一度讓人以為是出口拐點(diǎn)，但經(jīng)過分析可以看出，出口單價(jià)的大幅增長以及人民幣的增值是導(dǎo)致出口下降最主要的原因。隨后，隨著人民幣的貶值、采購商對新單價(jià)接受度的提高、出口單價(jià)增幅的縮小以及下半年為規(guī)避美國關(guān)稅提升而帶來的搶出口，冰箱冷柜出口又開始不斷增長，最終到2018年末，全年出口增長維持在6個(gè)百分點(diǎn)。

　　美國是中國冰箱冷柜出口的最大市場，2018年占了所有出口量的20.6%，并且出口到美國的近半數(shù)產(chǎn)品都是200L以下的價(jià)格便宜的小冰箱，因而對關(guān)稅的變化比較敏感。從去年中國出口美國同比變化可以看出，受美國預(yù)備提升關(guān)稅影響，7-11月這5個(gè)月，美國采購商大幅增加了中國的訂單，同比增長基本在30%以上，12月之后開始情況急轉(zhuǎn)直下，對美出口大幅下降，并且持續(xù)到現(xiàn)在，今年1-4月對美冰箱冷柜出口量同比下降超過20%。

　　2018-2019年4月中國冰箱冷柜行業(yè)出口美國同比變化趨勢
　（按出口量）

　　　雖然1-4月對美出口下降超過20%，但出口全球總量卻繼續(xù)高速增長，同比增幅接近10%。從出口區(qū)域數(shù)據(jù)上看，中國出口到歐洲、亞太同比增幅都超過兩位數(shù)。這一情況讓業(yè)內(nèi)不少相關(guān)人士都十分困惑，全球其他區(qū)域冰箱冷柜需求有這么旺盛么？美國市場在中國出口下降如此之多的情況下到底表現(xiàn)如何？

　　根據(jù)和上下游產(chǎn)業(yè)鏈對全球市場的溝通、全球主要國家地區(qū)進(jìn)口、中國冰箱冷柜以及全封活塞壓縮機(jī)的出口等情況分析，我們了解到2019年前四個(gè)月全球冰箱冷柜市場實(shí)際上延續(xù)了前幾年的微弱增長趨勢，同比增長幅度約為1%。主要增長點(diǎn)來自印度、東南亞、俄羅斯等國家地區(qū)，歐洲地區(qū)基本維持穩(wěn)定，而已經(jīng)連續(xù)多年增長并在去年增長幅度接近7%的美國受貿(mào)易戰(zhàn)影響，內(nèi)需量預(yù)計(jì)基本與去年同期持平甚至微降。

　　歐洲是中國冰箱冷柜出口最大的地區(qū)，占了整個(gè)出口量的三分之一，相對于去年同期，中國出口歐洲的平均單價(jià)略有下降且人民幣不斷貶值，另外在歐洲經(jīng)濟(jì)增長放緩的大背景下，收入效應(yīng)壓過了替代效應(yīng)，實(shí)際上情況是消費(fèi)降級，消費(fèi)者更愿意購買來自中國的相對價(jià)格較低的產(chǎn)品。再者歐洲本土的生產(chǎn)略有下降，加上去年由于價(jià)格上漲等因素，歐洲采購中國產(chǎn)品增長不多，庫存下降，前幾個(gè)月一直在補(bǔ)庫存。

　　美國方面，美國冰箱冷柜市場中僅有近20%的產(chǎn)品由本土供應(yīng)，其他近八成的產(chǎn)品都是進(jìn)口，其中2018年以前，中國一直都是美國最大的進(jìn)口國。2019年從美國本土進(jìn)口情況來看，一季度主要呈量降額升的趨勢，分國家看除了中國、土耳其受關(guān)稅壁壘影響大幅下降外，墨西哥、韓國、泰國、越南等國進(jìn)口量額增幅都在兩位數(shù)以上，且墨西哥首次超過中國成為美國最大的供應(yīng)國，另外美國本土生產(chǎn)增長也較多。

　　但總體而言，在出口量方面，這些國家的增長都未能填補(bǔ)中國下降帶來的缺口。另據(jù)產(chǎn)業(yè)在線獲悉，這些國家的增長實(shí)際上有部分是中國產(chǎn)品的轉(zhuǎn)港，也有部分是中國生產(chǎn)的全套散件在其他產(chǎn)地加工，還有一種情況是由于產(chǎn)能有限，雖然加大了對美出口，導(dǎo)致其國內(nèi)需求出現(xiàn)缺口改由中國進(jìn)口。

　　中國企業(yè)何去何從

　　國內(nèi)需求尚未見起色，歐洲高增長難以持續(xù)，美國受貿(mào)易戰(zhàn)影響關(guān)稅從10%調(diào)整到25%，對于下半年的行業(yè)發(fā)展，除了海爾由于全球布局較多影響相對較小外，其他多數(shù)企業(yè)都認(rèn)為情況不容樂觀。那么中國冰箱冷柜企業(yè)將何去何從呢？

　　首要任務(wù)是練好內(nèi)功。不管怎樣，中國占了全球市場的30%，是全球最大的市場，立足并扎穩(wěn)中國市場，會(huì)讓企業(yè)在大浪中根基穩(wěn)定。因此首先要把握好國內(nèi)消費(fèi)者的需求，研發(fā)保鮮、靜音效果更佳等質(zhì)量過硬的產(chǎn)品，擴(kuò)展包括紅酒、母嬰、化妝品等在內(nèi)的細(xì)分領(lǐng)域市場，結(jié)合5G、人工智能打造智慧家居等。另外國家促進(jìn)消費(fèi)升級的政策有望在2019年至2021年期間實(shí)施，各企業(yè)要做好準(zhǔn)備乘政策東風(fēng)。

　　對外方面，中美長期對抗的風(fēng)險(xiǎn)加大，中國對美出口（主要是小容量產(chǎn)品）或?qū)⑦M(jìn)一步降低。受各個(gè)國家生產(chǎn)線限制，美國本土及其它國進(jìn)口增長的部分多為中大型的冰箱，市場被迫升級，但這一情況不可能長期持續(xù)，未來除非中美貿(mào)易取得突破性進(jìn)展，否則或迫使小冰箱生產(chǎn)線轉(zhuǎn)移至東南亞等低成本低關(guān)稅的區(qū)域，因此企業(yè)必須加大海外布局。

　　據(jù)了解，美的、海信、美菱、TCL等企業(yè)都有加快對外考察建廠的趨勢，一帶一路沿線、墨西哥等地區(qū)都是考察的重點(diǎn)。先期企業(yè)主要考慮在東南亞地區(qū)設(shè)立小組裝工廠，待配套、工人逐漸成熟后加大規(guī)模，不過預(yù)計(jì)這個(gè)周期至少要兩年以上。

　　綜合以上分析，產(chǎn)業(yè)在線認(rèn)為，最終中國冰箱冷柜制造商將延續(xù)日韓企業(yè)曾經(jīng)的道路，在中國生產(chǎn)中高端產(chǎn)品，在周邊國家生產(chǎn)中小型產(chǎn)品，并且隨著海外布局的加大，或?qū)⒗^續(xù)并購世界知名品牌以提高自主品牌的全球占有率。

　　注：

　　1.本文中冰箱冷柜為僅使用壓縮機(jī)制冷的產(chǎn)品，包括家用和輕商類產(chǎn)品，不含半導(dǎo)體和電子式產(chǎn)品

　　2.本文首發(fā)于《空調(diào)與冷凍》二季刊，內(nèi)容有微調(diào)